Разница между доступными для продажи и торговыми ценными бумагами

Первоначально основные финансовые инструменты продавались на рынке в простых целях. Например, акции были выпущены компаниями для привлечения капитала с целью стимулирования их деловых операций, облигации были выпущены правительствами, а держатели облигаций получали проценты по этим финансовым инструментам. Однако с ростом сложности на финансовом рынке было введено большое количество финансовых инструментов, чтобы помочь инвесторам. Эти финансовые инструменты включают, но не ограничиваются ими, форвардные контракты, фьючерсные контракты, свопы, опционы, депозитные сертификаты, биржевые фонды или ETF, взаимные фонды, ценные бумаги, удерживаемые до погашения, фьючерсы на процентные ставки, фьючерсы на облигации и т. Д. Эти ценные бумаги не только позволили инвесторам более разумно инвестировать, но и позволили инвесторам получать огромную прибыль, преодолевая быстро меняющиеся рыночные тенденции. Следовательно, цель этих ценных бумаг состоит в том, чтобы облегчить принятие инвестиционных решений, не давая человеку потерять значительную сумму своих денег..

Ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи, и торговые ценные бумаги являются двумя примерами таких инструментов. Эти ценные бумаги в основном классифицируются как торговые или предназначенные для продажи, когда они покупаются. Целью покупки ценных бумаг, имеющихся в наличии для продажи, является удержание их в течение неопределенного периода или управление подверженностью процентной ставке, требованиям к ликвидности и риску досрочного погашения. С другой стороны, торговые ценные бумаги покупаются с целью максимизации прибыли путем перепродажи или рыночного укрепления. Чтобы лучше понять разницу между ними, важно детально понять особенности этих ценных бумаг..

Ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи (AFS)

АФН являются примером долевого или долгового инструмента, который приобретается с целью перепродажи до наступления даты погашения, если таковой имеется. AFS не являются стратегическими по своей природе, потому что они не предназначены для торговли и не попадают в категорию удерживаемых для погашения. Кроме того, они легко доступны на рынке по рыночной цене.

Торговые ценные бумаги

Торговые ценные бумаги, с другой стороны, представляют собой финансовые инструменты, которые хранятся с намерением покупать и продавать в течение короткого периода времени, то есть менее 12 месяцев. Обычно они проводятся финансовыми учреждениями с целью покупки и продажи в краткосрочной перспективе..

Разница между доступными для продажи ценными бумагами и торговыми ценными бумагами

Ниже приведены некоторые различия между ценными бумагами, имеющимися в наличии для продажи, и торговыми ценными бумагами:

• Долгосрочные Vs. В ближайщем будущем

Доступно для продажи-Ценные бумаги-Как уже упоминалось, АФН не имеют даты погашения, и они обычно держатся в течение более длительного периода времени, чем торговые ценные бумаги..

Торговые ценные бумаги-Эти ценные бумаги хранятся в течение более короткого периода времени, потому что руководство активно покупает или продает их, чтобы получить краткосрочную прибыль от этих инвестиций. Обычно они проводятся в течение нескольких часов или дней, но это зависит от характера ценных бумаг и рынка, на котором они торгуются..

• Намерение приобрести

Торговые ценные бумаги-Эти ценные бумаги обычно покупаются с целью получения прибыли в краткосрочной перспективе. Вот почему они не проводятся в течение более длительного периода времени.

Доступно для продажи-Эти финансовые инструменты не управляются активно с намерением продать, чтобы получить краткосрочную прибыль. Вместо этого эти ценные бумаги хранятся и устанавливаются компаниями в определенный момент. В отличие от торговых ценных бумаг, AFS не покупаются и не продаются активно в качестве торговых ценных бумаг, и при этом они не удерживаются в течение неопределенного периода времени, чтобы продолжать получать возврат своих инвестиций. Вместо этого эти инструменты легко продаются на рынке руководством ... Короче говоря, это ценные бумаги, которые могут храниться в течение более длительного периода, но также могут быть проданы в соответствии с решением руководства..

• Бухгалтерский учет

Доступные для продажи ценные бумаги-Ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи, сокращенно обозначаются как AFS. Они отражены в финансовой отчетности по справедливой стоимости; при этом изменения стоимости в другом отчетном периоде относятся к совокупному доходу до момента продажи ценных бумаг. Однако, когда эти ценные бумаги проданы, нереализованная прибыль или убыток в составе прочего совокупного дохода (OCI) сторнируется, и реализованная прибыль или убыток поступают в отчет о прибылях и убытках. Реализованная сумма представляет собой разницу между продажной ценой и покупной ценой..

Например, если AFS приобретается на сумму 200 000 долл. США, то счет ценных бумаг, имеющихся в наличии для продажи, списывается, а остаток денежных средств зачисляется на ту же сумму. Однако если к следующему отчетному периоду стоимость AFS уменьшится до 100 000 долл. США, сумма инвестиций будет уменьшена, чтобы надлежащим образом отразить изменение, произошедшее в его справедливой рыночной стоимости. Уменьшение стоимости будет признано в OCI. Аналогично, если значение увеличивается в следующем отчетном периоде, оно также должно быть признано в OCI. AFS не нужно продавать, чтобы изменение его стоимости отражалось в прочем совокупном доходе. По этой причине они известны как «нереализованные» прибыли или убытки, пока эти финансовые инструменты не будут проданы..

Торговые ценные бумаги-Торговые ценные бумаги также отражаются в финансовой отчетности по справедливой стоимости, но первоначально они отражаются в финансовой отчетности по первоначальной стоимости. С течением времени рыночная стоимость этих ценных бумаг изменяется, и к концу одного отчетного периода, если они не продаются, их справедливая стоимость сравнивается с первоначальной стоимостью покупки для расчета любого нереализованного убытка или прибыли. Справедливая стоимость торговой ценной бумаги на конец каждого отчетного периода впоследствии сравнивается со справедливой стоимостью на конец следующего отчетного периода вместе с любой прибылью или убытком, признанным в качестве доходов или расходов в течение этого периода..

Например, если торговая ценная бумага имеет справедливую стоимость 1500 долларов США в последний отчетный период и по окончании текущего периода ее стоимость на рынке достигает 1800 долларов США. Корректировка справедливой стоимости должна учитываться путем списания 300 долл. США на счет корректировки справедливой стоимости ценных бумаг и добавления оставшихся 1500 долл. США на торговый счет ценных бумаг для достижения общей справедливой стоимости в размере 1800 долл. США на конец периода.

• Критерии признания

Доступно для продажи-Изменения, произошедшие в стоимости AFS, впоследствии признаются в счете, называемом нереализованной прибылью или убытком в OCI. Этот счет в основном находится в акционерном капитале; следовательно, сумма не отражается в отчете о прибылях и убытках.

Торговый счет-В отличие от ценных бумаг, имеющихся в наличии для продажи, торговые ценные бумаги впоследствии признаются как операционный доход в отчете о прибылях и убытках..

Для бухгалтера очень важно быть в курсе различий этих ценных бумаг, потому что это позволяет им регистрировать их в нужный период с правильной суммой вместо того, чтобы недооценивать или переоценивать вышеуказанные счета. Аналогичным образом, инвесторы также должны знать разницу между АФН и торговыми ценными бумагами, чтобы увидеть, соответствуют ли эти инвестиции их финансовым целям. Например, если намерение инвестора состоит в том, чтобы продать ценные бумаги для получения прибыли в краткосрочной перспективе, то он или она должен пойти на торговлю ценными бумагами.