Разница между хедж-фондом и взаимным фондом
Share
Хедж-фонды и паевые инвестиционные фонды являются двумя популярными объединенными инвестиционными инструментами, в которых ряд инвесторов доверяют свои деньги управляющему фондом, который вкладывает их в различные виды публично торгуемых ценных бумаг. взаимный фонд является инвестицией, которая дает инвестору возможность инвестировать в диверсифицированную и профессионально управляемую корзину ценных бумаг при сравнительно низкой стоимости.
С другой стороны, хедж-фонд не что иное, как незарегистрированные частные инвестиции. который использует разнообразные методы торговли и вкладывает деньги в ценные бумаги, представляющие различные риски.
Основное различие между двумя инвестиционными направлениями заключается в том, что, хотя взаимный фонд ищет относительную доходность, абсолютные доходы преследуются хедж-фондами. В этой статье вы можете найти важные различия между хедж-фондом и взаимным фондом, поэтому прочитайте.
Содержание: Хедж-фонд против взаимного фонда
- Сравнительная таблица
- Определение
- Ключевые отличия
- Вывод
Сравнительная таблица
| Основа для сравнения | Хедж-фонд | Взаимный фонд |
|---|---|---|
| Смысл | Хедж-фонд представляет собой портфель инвестиций, в котором немногие квалифицированные состоятельные инвесторы объединяют свои деньги для покупки активов. | Доверительный фонд, где сбережения нескольких инвесторов объединяются для покупки диверсифицированной корзины ценных бумаг по низкой цене, известен как Взаимный фонд. |
| Возвращение | абсолют | Родственник |
| управление | Агрессивно управляемый. | Сравнительно менее агрессивно управляемый. |
| Владельцы | Несколько | тысячи |
| Тип инвестора | Пенсионный фонд, благотворительный фонд, состоятельные физические лица. | Розничные инвесторы |
| регулирование | Меньше регулирования | Строго регулируется SEBI |
| сборы | Производительность на основе. | На основе процента активов, управляемых. |
| Право собственности на управляющего фондом | существенный | Не-содержательное |
| прозрачность | Информация предоставляется только инвесторам. | Годовые отчеты публикуются и полугодовое раскрытие результатов деятельности активов. |
Определение хедж-фонда
Частный портфель инвестиций, который использует передовые стратегии управления инвестициями и рисками для получения хорошей прибыли, известен как хедж-фонд. Фонд допускает только ограниченное количество аккредитованных инвесторов, которые объединяют свои деньги с управляющим фондом, которые вкладывают деньги в различные виды активов. Управляющий фондом взимает комиссию за управление фондами, которая зависит от прибыли, полученной от активов фонда.
Хедж-фонд - это инвестиционное партнерство, в которое могут инвестировать средства только несколько состоятельных инвесторов. Минимальная сумма первоначальных вложений в фонд относительно высока. Фонд освобожден от строгих правил. Фактор риска очень высок в хедж-фондах, поэтому управляющий фондом использует агрессивные стратегии, такие как продажа коротких позиций, опцион на продажу, инвестирование в ценные бумаги с большой скидкой или ожидание определенного события и т. Д. Однако фонд использует те финансовые инструменты, которые минимизируют риск и повысить доходность.
Определение взаимного фонда
Под термином «взаимный фонд» мы понимаем инвестиционный инструмент, в котором ряд инвесторов объединяют свои ресурсы для достижения общей цели, установленной фондом. Инвесторы собирают и объединяют свои деньги с управляющим фондом, который использует этот фонд для инвестирования в диверсифицированную корзину ценных бумаг на рынке капитала, такую как акции, облигации и другие торгуемые товары..
Управляющий фондом является портфельным экспертом и следит за эффективным управлением и контролем фонда. Управляющий взимает комиссию за управление фондом, которая основана на стоимости активов фонда.
Инвесторы в фонд имеют долю участия в активах паевого инвестиционного фонда, где доля собственности зависит от средств, вносимых каждым инвестором. Доход от взаимного фонда зависит от его эффективности: если значение возрастает, доход увеличивается, а в обратном случае доход может упасть. Чистый доход и прирост капитала распределяются между владельцами паев пропорционально их капиталу..
Ключевые различия между хедж-фондом и взаимным фондом
Разница между хедж-фондом и взаимным фондом может быть четко определена на следующих основаниях:
- Хедж-фонд описывается как портфельная инвестиция, при которой только нескольким аккредитованным инвесторам разрешается объединять свои деньги для покупки активов. Взаимные фонды - это профессионально управляемый инвестиционный инструмент, в котором средства, собранные у нескольких инвесторов, объединяются для покупки ценных бумаг..
- Хедж-фонды стремятся получить абсолютную прибыль. И наоборот, взаимные фонды стремятся получить относительную отдачу от инвестиций в ценные бумаги..
- Хедж-фонды управляются агрессивно, где для получения хорошей прибыли используются передовые методы управления инвестициями и рисками, чего нет в случае взаимных фондов.
- Владельцев взаимного фонда много, т. Е. Могут быть тысячи владельцев взаимного фонда. Тем не менее, владельцы хедж-фондов ограничены в количестве.
- Если говорить о типе инвесторов, то инвесторы хедж-фондов - это высокодоходные инвесторы. С другой стороны, взаимный фонд имеет мелких и розничных инвесторов.
- Хедж-фонды слабо регулируются, тогда как взаимные фонды строго регулируются Советом по ценным бумагам Индии (SEBI)..
- Плата за управление зависит от процента активов, управляемых во взаимных фондах. В отличие от хедж-фондов, где комиссионные за управление основаны на производительности активов.
- В хедж-фондах управляющий фондом также владеет значительной долей собственности. В отличие от взаимных фондов, где управляющий фондом не имеет существенного интереса.
- Во взаимных фондах отчеты публикуются ежегодно, а раскрытие информации об активах производится каждые полгода. В отличие от хедж-фондов, где информация предоставляется только инвесторам, и публично не раскрывается информация об операциях.
Вывод
Если вы любитель рынка капитала и хотите инвестировать в один из этих двух фондов, то вы можете сделать выбор в соответствии со своими ресурсами. Если у вас большая сумма денег, вы можете пойти на хедж-фонды, тогда как, если сумма ваших инвестиций мала, вы можете выбрать взаимные фонды..
