Квалифицированные и неквалифицированные опционы на акции

В зависимости от налогового режима опционов на акции они могут быть классифицированы как квалифицированные опционы на акции или неквалифицированные опционы на акции. Квалифицированные опционы на акции также называются Опционы на акции, или ISO.

Прибыль, полученная от реализации квалифицированных опционов на акции (QSO), облагается налогом по ставке налога на прирост капитала (обычно 15%), которая ниже, чем ставка, по которой облагается обычный доход. Доходы от неквалифицированных опционов на акции (NQSO) считаются обычным доходом и, следовательно, не имеют права на налоговые льготы. У НКСО могут быть более высокие налоги, но они также предоставляют гораздо большую гибкость в отношении того, кому они могут быть предоставлены и как они могут быть реализованы. Компании обычно предпочитают предоставлять неквалифицированные опционы на акции, потому что они могут вычесть затраты, понесенные для СКО, в качестве операционных расходов раньше.

Более подробная информация о различиях, правилах и ограничениях квалифицированных и неквалифицированных опционов на акции представлена ​​ниже вместе с примерами сценариев..

Сравнительная таблица

Сравнительная таблица неквалифицированных опционов в сравнении с квалифицированными опционами на акции

	Неквалифицированные опционы на акции	Квалифицированные опционы на акции
Получатель	Может быть выдан любому, например, сотрудникам, поставщикам, совету директоров	Может быть выдан только сотрудникам
Цена упражнения	Может иметь любую цену за упражнение	Цена исполнения должна быть как минимум равна справедливой рыночной стоимости (FMV) на момент предоставления. Для 10% + акционеров цена исполнения должна составлять 110% или более от FMV на момент предоставления.
Налоговые последствия (получатель)	Нет налога на момент выдачи. Получатель получает обычный доход (или убыток) после исполнения, равный разнице между ценой гранта и FMV акции на дату исполнения.	Нет налога на момент предоставления или при исполнении. Налог на прирост капитала (или убыток) при продаже акций, если работник владеет акциями не менее 1 года после использования опциона.
Налоговые последствия (компания)	Пока компания выполняет обязательства по удержанию, она может вычитать расходы, понесенные как операционные расходы. Эта стоимость равна обычному доходу, заявленному получателем.	Компания не имеет никаких отчислений.
Стоимость акций	Нет ограничений на стоимость акций, которые могут быть получены в результате учений	Совокупная справедливая рыночная стоимость (определенная на дату предоставления) акций, приобретенных путем проведения QSO, которые могут быть реализованы впервые, не может превышать 100 000 долларов США в течение календарного года..
Период проведения	Нет ограничений	После того, как опционы исполнены, сотрудник владеет акциями. Она должна держать акции в течение как минимум 1 дополнительного года перед продажей акций. Если продано до 1 года, это дисквалифицирующее распоряжение и рассматривается как неквалифицированные опционы на акции.
переводный	Может или не может быть передаваемым	Должен быть не подлежащим передаче и исполняться не более 10 лет с момента предоставления.

Содержание: Квалифицированные против неквалифицированных опционов на акции

• 1 Как работают опционы на акции
• 2 Правила для квалифицированных опционов на акции (стимулирующие опционы на акции)
• 3 Налоговый режим
  • 3.1 Примеры
• 4 Как избежать двойного налогообложения
• 5 ссылок

Как работают опционы на акции

Опционы на акции часто используются компанией, чтобы компенсировать нынешних сотрудников и привлечь потенциальных сотрудников. Опционы типа сотрудников (но не имеющие квалификации) также могут быть предложены лицам, не являющимся сотрудниками, таким как поставщики, консультанты, юристы и промоутеры, за предоставленные услуги. Опционы на акции - это опционы на обыкновенные акции компании, то есть контракты между компанией и ее сотрудниками, которые дают сотрудникам право на покупку определенное количество акций компании по фиксированной цене в течение определенного периода времени. Сотрудники надеются получить прибыль от использования этих опционов в будущем, когда цена акций будет выше.

Дата выдачи опций называется датой предоставления. Справедливая рыночная стоимость акций на дату предоставления называется ценой предоставления. Если эта цена низкая, и если стоимость акций в будущем возрастет, получатель может упражнение опцион (реализовать свое право на покупку акций по цене гранта).

Это где квалифицированные и неквалифицированные опционы на акции отличаются. С помощью NQSO получатель может немедленно продать приобретенную им акцию, используя опцион. Это «безналичное упражнение», потому что получатель просто кладет в карман разницу между рыночной ценой и ценой гранта. Ей не нужно вкладывать деньги. Но с квалифицированными опционами на акции получатель должен приобрести акции и удерживать их не менее одного года. Это означает оплату наличными для покупки акций по цене гранта. Это также означает более высокий риск, поскольку стоимость акций может снизиться в течение одного года.

Правила для квалифицированных опционов на акции (стимулирующие опционы на акции)

IRS и SEC наложили некоторые ограничения на квалифицированные опционы на акции из-за благоприятного налогового режима, который они получают. Это включает:

• Получатель должен подождать не менее одного года после даты предоставления, прежде чем он сможет воспользоваться вариантами.
• Получатель должен подождать не менее одного года после даты исполнения, прежде чем он сможет продать акции.
• Только сотрудники компании могут быть получателями квалифицированных акций, выпущенных компанией.
• Варианты истекают через 10 лет.
• Цена исполнения должна равняться или превышать справедливую рыночную стоимость базовых акций на момент предоставления.
• Для сотрудников, которым принадлежит 10% или более компании, цена исполнения должна составлять не менее 110% от справедливой рыночной стоимости, а опционы истекают через 5 лет с момента предоставления гранта..
• Опционы не подлежат передаче, кроме как по воле или по законам происхождения. Опцион не может быть использован кем-либо, кроме держателя опциона.
• Совокупная справедливая рыночная стоимость (определенная на дату предоставления) акций, приобретенных посредством использования ISO, которые могут быть впервые использованы, не может превышать 100 000 долларов США в течение календарного года. В той степени, в которой это происходит, такие опционы рассматриваются как неквалифицированные опционы на акции..

Налоговый режим

Почему люди используют квалифицированные опционы на акции, несмотря на эти ограничения? Причина в том, что налоговые льготы предоставляются в отношении выгод от проведения радиосвязей..

Когда используются неквалифицированные опционы на акции, прибыль представляет собой разницу между рыночной ценой (FMV или справедливой рыночной стоимостью) на дату исполнения и ценой гранта. Это также известно как элемент сделки. Эта прибыль считается обычным доходом и должна быть указана в налоговой декларации за этот год.

Теперь, если получатель сразу же продает запас после исполнения, никаких дополнительных налоговых соображений нет. Однако, если получатель владеет акциями после исполнения опционов, FMV на дату исполнения становится ценой покупки или «базисной стоимостью» акций. Теперь, если акции проводятся еще на один год, любой в дальнейшем Прибыль считается долгосрочным приростом капитала. Если акции продаются до этого срока, любые дальнейшие прибыли (или убытки) учитываются в составе обычного дохода..

Самое большое преимущество квалифицированных опционов на акции заключается в том, что элемент сделки не считается обычным доходом. Фактически, за исключением AMT (альтернативного минимального налога), об использовании опционов на акции не нужно даже сообщать в том году, если акции не продаются. Налоги не взимаются, когда используются квалифицированные опционы на акции и акции приобретаются по цене гранта (даже если цена гранта ниже рыночной стоимости на момент исполнения).

Когда акции в конечном итоге продаются (после периода владения не менее 1 года), прибыль считается долгосрочным приростом капитала, который облагается налогом по более низкой ставке, чем обычный доход. Если акции продаются раньше, чем через 1 год, это называется «дисквалифицирующим распоряжением», которое затем рассматривается как неквалифицированный опцион на акции..

Примеры

Вполне возможно, что стимулирующие опционы на акции - даже если они были квалифицированными опционами на акции, когда они были предоставлены - не «соответствуют» статусу, выгодному с точки зрения налогов. Например,

• Если это было «безналичное упражнение»: работник может принять решение о продаже акций сразу после исполнения опционов, таким образом, карманные различия между рыночной ценой и ценой предоставления (страйка) опциона. Это позволяет сотруднику не тратить собственные денежные средства, а также освобождает их от риска того, что цена акций снизится после выполнения упражнений..
• Если работник не владел акциями в течение 1 года после использования опционов.

Полезно взглянуть на разные примеры, чтобы понять налоговые последствия. Допустим, сотрудник был награжден опционами на акции 1 января 2010 года, когда цена акции составляла 5 долларов. Давайте также предположим, что доход сотрудника составляет 100 000 долларов, и она находится в пределах 28% предельной ставки налога для обычного дохода. Теперь давайте посмотрим на различные сценарии и рассчитаем налоговые последствия.

Примеры налоговых последствий квалифицированных и неквалифицированных опционов на акции

Сценарий 1 это классический квалифицированный опцион на акции. При использовании опционов доход не объявляется, и в 2011 году не взимается никаких налогов. Акции хранятся более 1 года после покупки, поэтому все доходы облагаются налогом по долгосрочной ставке налога на прирост капитала в размере 15%..

Сценарий 2 является примером дисквалифицирующего распоряжения, даже если план был квалифицированным планом опциона на акции. Акции не удерживались в течение одного года после осуществления, поэтому налоговые льготы квалифицированной ISO не реализуются..

Сценарий 1 и Сценарий 2 под неквалифицированную категорию представляют ту же ситуацию, когда грант находился под неквалифицированным опционным планом. Когда опционы исполняются (2011 г.), обычный доход объявляется равным разнице между FMV на дату исполнения (15 долл. США) и ценой гранта (5 долл. США). В сценарии 1 акции приобретаются и хранятся более одного года. Таким образом, дальнейшая прибыль ($ 22 - $ 15) считается долгосрочной прибылью. В сценарии 2 акции хранятся не более одного года. Таким образом, дальнейшая прибыль также считается обычным доходом. в заключение, сценарий 3 это особый случай сценария 2, когда акции продаются сразу после их приобретения. Это «безналичный расчет» опционов на акции, и вся прибыль считается обычным доходом.

В этой таблице приведены примеры, аналогичные приведенным выше, которые показывают, как доход будет отражаться в отчетах W2 и как будет сообщаться прирост капитала, как краткосрочный, так и долгосрочный в различных сценариях..

TurboTax имеет хорошее руководство по этой теме, в котором есть даже более подробные сценарии, а также обсуждается, как альтернативный минимальный налог (AMT) еще больше усложняет вопросы для квалифицированных опционов на акции..

Как избежать двойного налогообложения

Когда в W2 сообщается о доходах от опционов на акции, вы должны быть очень осторожны, чтобы избежать двойного налогообложения. Это связано с тем, что брокер использует неверную стоимость на 1099-B, которую они вам выдают..

1099-B - это заявление биржевых брокеров, в котором перечислены все ваши сделки с акциями. Они делятся на краткосрочные и долгосрочные, поэтому о них можно легко сообщать. В дополнение к отправке вам этой информации, ваш брокер также отправляет ее в IRS. Для каждой транзакции 1099-B отмечает базовую стоимость (то есть цену покупки или стоимость приобретения акций + комиссию брокера) и выручку (то есть сумму, полученную при продаже акций). Разница между ними - это чистая прибыль (или убыток).

Несмотря на то, что элемент сделки (см. Определение выше) указан как доход на вашем W2, брокерские услуги не корректирует ваши расходы в 1099-б. например если ваша цена гранта составляла 10 долларов, а вы используете опционы, когда цена составляет 30 долларов, то в вашем W2 будет указано 20 долларов. Как и все заработные платы W2, подоходный налог и другие применимые налоги, такие как социальное обеспечение и медицинское обслуживание, будут удерживаться из этого дохода. Таким образом, вы ожидаете, что в 1099-B брокера базовая стоимость указана как 30 долларов США (+ небольшая комиссия), а выручка - 30 долларов США..

Вместо этого вы обнаружите, что 1099-B сообщит базовую стоимость как 10 долларов, а выручку за 30 долларов и сообщит IRS о прибыли в 20 долларов. Таким образом, при подаче налоговой декларации вы должны скорректировать базовую стоимость и отметить, что база, представленная брокерской компанией, неверна. Это очень важно, в противном случае вы платите налог дважды. Дальнейшее чтение по этой теме.

Ссылки

• Опционы на акции (квалифицированные опционы на акции) - Википедия
• Опционы на акции - IRS Publication 525 (2011) Налогооблагаемая и необлагаемая налогом прибыль
• Опционы на акции - TurboTax